中小企业靠大银行贷款基本没戏

2008年09月25日 10:37 来源：晶报叶檀

    中小企业不能靠银行，尤其不能靠大银行，可是，除了银行与民间高息贷款，其他融资渠道杯水车薪，许多中小企业处于无米下锅的窘境。

    据江苏省工商局提供的最新数据，由于融资难等原因，今年上半年共有4119家外资企业以注销与吊销的方式，撤出长三角市场，绝大多数为制造类企业。而广东民营加外资中小企业有上百万家，潜在资金需求达2万多亿元，如按往年中小企业贷款余额来看，银行仅能满足不到40%的资金需求，资金缺口估计高达1.2万亿元，而且这只是保守数字。另据东莞市经贸局提供的调研报告，有74%的中小企业表示急需融资，但仅有30%能够成功融资。数据显示，2006年东莞市中小企业扩大生产和资产规模所需的资金，最主要的途径是源于自己的经营积累，比例高达78.41%。从金融机构尤其是银行获得的融资非常有限。在融资难的因素中，缺乏融资渠道成了企业遇到的首要问题，比例达到44.20%。

    是银行缺钱吗？除了中信银行等上半年信贷过于扩张的银行之外，多数银行不缺钱，截至2007年底，东莞市各商业银行存款余额已达到3843亿元，而同期各项贷款余额为2154.766亿元，两者间的存贷差额高达1500亿元以上。银行可以满足当地中小企业的缺口，但银行不愿意、不能够——落花有意，流水无情。

    这不能怪银行，只能说，银行尤其是大银行信贷模式根本不是为中小企业融资设立的。中小企业融资难不是现在才有，多数不愿意花与大项目同样的成本，将区区几十万元的资金贷款给中小企业，成本高，坏账风险率也高。

    尤其在目前经济紧缩的背景下，中小企业倒闭风险成倍增加，据评级机构惠誉的研究，截至6月30日，中国上市银行逾期不到一年的贷款总额为1870亿元，比去年年底增加31%，因此，每季都有赢利压力的银行更加不愿意给中小企业贷款。以往地方商业银行是中小企业贷款的主力之一，随着经济下滑风险加大，地方商业银行也以风险控制为第一要务，宁可将资金贷给政府工程与大项目，以免惹祸上身。

    风险投资也无法成为中小企业融资的主渠道，股权融资在我国信用体系不佳的情况下存在先天不足，各种圈钱方法层出不穷，创业板十几年难以推出，目前正在准备上创业板的公司，已经被媒体披露出许多失信行为。

    中国要发展制造业，要助力成长型企业，必须要建立畅通的融资渠道，政府强迫银行贷款是没有用的，政府要尊重经济规律，放手放开民间信贷，通过信用担保公司与小额信贷公司、村镇银行的方式加强监管，这些小型金融机构会主动找到匹配的中小企业贷款，从头到尾介入，实行风险控制。小型金融机构可以解决最大的风险障碍，他们生活在熟人社会，风险控制半径小，风险控制成本低。

    笔者强烈呼吁，加快发展村镇银行这样的草根金融机构，真正打通遍地开花的中小企业的融资渠道。不管叫村镇银行也好，叫地方钱庄也好，只要能解决中小企业融资难痼疾，就是好办法。在这点上，我们应该重温改革初期的老话，不管白猫、黑猫，能抓住老鼠就是好猫。