光大证券到底是摆乌龙还是踢假球?

2013年08月19日 09:07   来源:中国网   谭浩俊

  虽然对绝大多数人来说,8月16日并不是什么特殊的日子,但是,由于光大证券一次被媒体称作“乌龙指”的行为,就让这一天变成了具有特殊含义的日子,并永远地写在中国证券市场的历史上。

  因为,在短短的1分钟时间内,沪指就飙升5%,权重股几乎全部涨停,这在世界股市史上,也是绝无仅有。

  初步了解的结果,是光大证券量化投资为客户模拟演示,不小心接入实盘。这当然是光大证券的一面之辞,到底是乌龙还是假球,还有待于监管部门的进一步调查与核实。

  问题在于,发生如此大的问题,光大证券的前后说法却十分矛盾。先是董秘“辟谣”,紧接着是葛新元团队否认,接下来是临时停盘,最终是操作失误。所有这一切,都让投资者云里雾里。

  值得追问的是,如果是操作失误,那乌龙球也只能是一球,而不是连续多球。因为,光大证券在发现出了问题以后,就应该立即采取措施,解决问题,而不是又出现第二波、第三波行情。就算其他投资者的跟风影响,其影响力也不该如此之大。

  如果不是乌龙球,那光大证券的目的到底是什么呢?为什么会出现这样股市历史上想做也很难做出的局呢?会不是一次明为乌龙、实为假球的行为呢?

  而从光大证券下午开盘以后的表现看,16点27分,中金所公布股指期货收盘持仓数据显示,光大期货方面收盘时持有主力期指合约IF1309的空单10194张,总市值达69亿元。较前一交易日增加7023张,增加值超过48亿元。这到底又是为了什么呢?难道上午的行为还不足以对投资者造成伤害,还要通过期货交易进一步对投资者进行伤害吗?

  虽然说股市有风险,投资需谨慎。但是,面对光大证券这样的行为,就算是巴菲特这样的股市,在光大证券的行为面前,职能甘拜下风。

  尤其值得注意的是,为了自身利益的考虑,光大证券竟然还向上交所提出了交易无效的申请,以此来证明自己的“清白”,为踢假球寻找依据。

  事实上,对光大证券来说,无论是摆乌龙还是踢假球,都已经严重违反了证券市场的相差规定。如果是摆乌龙,说明光大证券的内控机制是相当不完善的。不然,不可能出现这么严重的“失误”。那么,光大证券就必须停业整顿,直至内控机制健全了,再从事相关业务。否则,论证能保证光大证券不会发生类似问题,甚至更为严重的问题。

  如果不是摆乌龙,而是踢假球,问题就更为严重,有关方面就应当撤销光大证券的从事资格。因为,如此违规的事都敢做,还有什么事不敢做呢?投资者也好,市场也罢,还怎么可以得到利益保障呢?而从光大期货下午的某些作派来看,光大证券上午的行为是否完全是乌龙,也确实难以断定。而如果通过进一步的调查,光大证券与光大期货之间确实存在内幕交易,问题可能就会变得十分复杂。

  当然,光大证券出现的这一问题,最难处理的就是投资者的损失赔偿问题。因为,受此影响出现损失的不仅仅有跟风买单者,还有期货等交易者。同时,香港股市也因为内地股市的瞬间暴涨出现了异动,许多投资者也跟风买单了,是否也要作出赔偿呢?

  这些年,证券公司可以说在股市的发展中,一个个赚得钵满盆溢。即便光大证券的行为是一次操作失误的乌龙球,也不足以证明光大证券的错误就可以降到最低点,就可以给予原谅,甚至免除其赔偿损失的责任。

  相反,如果监管部门能够将此次事件作为整顿股市的一次契机,对光大证券展开一次全方位的调查,并将所有投资者的损失都调查清楚,让光大证券来进行一次足额赔偿,并处以巨额罚款。如果因此而使光大证券破产,产生的正面作用与效果,就会好得多。至少,可以让其他证券公司、机构等能够真正吸取教训,真正将内控机制建设好。

  日前,证监会主席肖钢表示,近年来股市每年平均移送涉刑案件30多件,最终不了了之的超过一半。那么,像光大证券这样的案件,证监会完全有能力处理,是否就能够拿出一个让投资者满意的处理结果呢?

(责任编辑:周姗姗)

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